اجازه دهید آستانه سودآوری شرکت، فرمول محاسبه و ارتباط آن با نقطه سربه سر و حاشیه قدرت مالی را در نظر بگیریم.

آستانه سودآوری(آنالوگBEPسربه سرنقطه، نقطه سربه سر، نقطه بحرانی، آستانه سودآوری)- این حجم فروش شرکتی است که در آن حداقل سطح سود حاصل شده است (برابر با صفر). به عبارت دیگر، شرکت بر اساس خودکفایی هزینه های خود عمل می کند. آستانه سودآوری یک شرکت گاهی اوقات در عمل نامیده می شود.

هدف از ارزیابی آستانه سودآوریدر تعریف حداقل است سطح مجازحجم تولید و فروش که بر اساس آن حاشیه قدرت مالی لازم برای حفظ عملکرد پایدار شرکت محاسبه می شود. آستانه سودآوری هم توسط صاحبان شرکت هنگام برنامه ریزی حجم تولید و فروش آتی و هم توسط طلبکاران و سرمایه گذاران هنگام ارزیابی وضعیت مالی ارزیابی می شود.

هنگام محاسبه آستانه سودآوری، از دو نوع هزینه (هزینه) استفاده می شود:

• هزینه های ثابت (انگلیسی)V.A.متغیرهزینه ها)- نوعی از هزینه های سازمانی که اندازه آن به تغییر در حجم تولید و فروش محصولات بستگی ندارد.
• هزینه های متغیر (انگلیسی)F.C.ثابت شدهزینه ها)- نوعی از هزینه های سازمانی که اندازه آن به طور مستقیم به حجم تولید و فروش محصولات بستگی دارد.

هزینه های ثابت عبارتند از: هزینه های دستمزد پرسنل، اجاره تولید و سایر اماکن، کسر مالیات یکپارچه اجتماعی و مالیات بر دارایی، هزینه های بازاریابیو غیره

هزینه های متغیر شامل هزینه های مواد خام، مواد، اجزاء، سوخت، برق، حق بیمه است دستمزدپرسنل و غیره

مجموع همه هزینه های ثابتکل هزینه های ثابت و متغیر شرکت (TVC، TFC) را تشکیل می دهد.

برای محاسبه آستانه سودآوری یک شرکت، از دو فرمول زیر به صورت تحلیلی استفاده می شود:

BEP 1 (سربه سر نقطه) - آستانه سودآوری از نظر پولی؛

TR (مجموع درآمد) - درآمد حاصل از فروش محصول؛

TFC (مجموع ثابت شد هزینه ها) - کل هزینه های ثابت؛

TVC (مجموع متغیر هزینه ها) - کل هزینه های متغیر

BEP 2 (سربه سر نقطه) - آستانه سودآوری بیان شده در معادل فیزیکی (حجم تولید)؛

پ (قیمت) - قیمت واحد کالای فروخته شده؛

AVC ( میانگین متغیر هزینه ها) – میانگین هزینه های متغیر برای هر واحد کالا.

★

محاسبه آستانه سودآوری در اکسل

برای محاسبه آستانه سودآوری، باید هزینه های ثابت و متغیر شرکت و حجم فروش (فروش) کالا را محاسبه کرد. شکل زیر نمونه ای از پارامترهای اصلی برای محاسبه آستانه سودآوری را نشان می دهد.

پارامترهای اصلی برای ارزیابی آستانه سودآوری یک شرکت

در مرحله بعد باید محاسبه کرد که سود و هزینه بر اساس حجم فروش کالا چگونه تغییر می کند. هزینه های ثابت در ستون "B" ارائه شده است، آنها بسته به حجم تولید تغییر نمی کنند. هزینه های متغیر در هر واحد متناسب با تولید افزایش می یابد (ستون "C"). فرمول محاسبه درآمد و هزینه به شرح زیر خواهد بود:

هزینه های متغیر شرکت=$C$5*A10

کل هزینه های شرکت=C9+B9

درآمد=A9*6$C$

سود خالص=E9-C9-B9

شکل زیر این محاسبه را نشان می دهد. آستانه سودآوری در در این مثالبا حجم تولید 5 عدد به دست آمد.

تخمین آستانه سودآوری یک شرکت در اکسل

حالت دیگری را فرض کنیم که حجم فروش، هزینه های متغیر و ثابت مشخص است و لازم است آستانه سودآوری مشخص شود. برای این کار می توانید از فرمول های محاسباتی تحلیلی فوق استفاده کنید.

آستانه سودآوری بر حسب پولی=E26*B26/(E26-C26)

آستانه سودآوری در معادل فیزیکی=B26/(C6-C5)

محاسبه سطح سودآوری با استفاده از فرمول های موجود در اکسل

نتیجه مشابه " روش دستی» تعیین آستانه سودآوری. لازم به ذکر است که در عمل هیچ هزینه کاملاً ثابت یا کاملاً متغیری وجود ندارد. تمام هزینه‌ها دارای هزینه‌های «ثابت مشروط» و «متغیر مشروط» هستند. واقعیت این است که با افزایش تولید، "اقتصاد مقیاس" ایجاد می شود که شامل کاهش هزینه (هزینه های متغیر) تولید یک واحد کالا است. همچنین با هزینه های ثابت، که همچنین می تواند در طول زمان تغییر کند، به عنوان مثال، نرخ اجاره محل. در نتیجه، هنگامی که یک شرکت از تولید سریالی به تولید انبوه می رود، نرخ سود اضافی و حاشیه قدرت مالی اضافی ایجاد می شود.

تعیین آستانه سودآوری به صورت گرافیکی

راه دوم برای تعیین آستانه سودآوری استفاده از نمودار است. برای این کار از داده های به دست آمده در بالا استفاده می کنیم. همانطور که می بینید، آستانه سودآوری مربوط به نقطه تلاقی درآمد و هزینه کل شرکت یا برابری است. سود خالصصفر سطح بحرانی سودآوری با حجم تولید 5 قطعه به دست می آید.

تجزیه و تحلیل گرافیکی درآمد و هزینه های شرکت

آستانه سودآوری و حاشیه قدرت مالی شرکت

تعیین حداقل سطح قابل قبول حجم فروش به شما امکان می دهد تا برنامه ریزی کنید و حاشیه قدرت مالی ایجاد کنید - این حجم فروش اضافی یا مقدار سود خالص است که به شرکت اجازه می دهد تا به طور پایدار فعالیت کند و توسعه یابد. به عنوان مثال، اگر حجم فعلی تولید (فروش) با 17 واحد مطابقت داشته باشد، حاشیه قدرت مالی برابر با 240 روبل خواهد بود. نمودار زیر مساحت حاشیه قدرت مالی شرکت را با حجم فروش 17 واحد نشان می دهد.

حاشیه قدرت مالی شرکت

حاشیه قدرت مالی نشان دهنده فاصله شرکت از نقطه سر به سر است.

★ (محاسبه شارپ، سورتینو، ترینور، کالمار، مودیگلانکا بتا، VaR) + پیش بینی حرکات دوره

رزومه

آستانه سودآوری به شما امکان می دهد سطح بحرانی تولید یک شرکت را ارزیابی کنید که در آن سودآوری آن صفر است. این ارزیابی تحلیلی برای مدیریت استراتژیک و توسعه استراتژی هایی برای افزایش فروش و برنامه ریزی حجم تولید مهم است. در حال حاضر حجم فروش تحت تاثیر بسیاری قرار گرفته است عوامل مختلف: فصلی بودن تقاضا، تغییرات شدید در هزینه مواد اولیه، سوخت، انرژی، فناوری های تولید رقبا و غیره. همه اینها شرکت را مجبور می کند که دائماً به دنبال فرصت های جدید برای توسعه باشد. یکی از جهت گیری های نویدبخش مدرن برای افزایش حجم تولید، توسعه نوآوری است، زیرا این امر مزیت های رقابتی اضافی در بازار فروش ایجاد می کند.

شکستن حتیمربوط به حجم فروش است که شرکت تمام هزینه های ثابت و متغیر را بدون کسب سود پوشش می دهد. هر گونه تغییر در درآمد در این مرحله منجر به سود یا زیان می شود. در عمل از دو روش برای محاسبه یک نقطه استفاده می شود: گرافیکی و معادله ای.

با روش گرافیکییافتن نقطه سربه سر به ساخت یک نمودار پیچیده "هزینه ها - حجم تولید - سود" ختم می شود.

نقطه سربه سر در نمودار، نقطه تلاقی خطوط مستقیم است که بر اساس ارزش کل هزینه ها و درآمد ناخالص ساخته شده است. در نقطه سربه سر، درآمد دریافت شده توسط شرکت برابر با کل هزینه های آن است، در حالی که سود صفر است. مقدار سود یا زیان در سایه است. اگر شرکتی محصولاتی را کمتر از حد آستانه بفروشد، در صورت فروش بیشتر، ضرر می کند.

درآمد مربوط به نقطه سربه سر نامیده می شود درآمد آستانه . حجم تولید (فروش) در نقطه سربه سر نامیده می شود حجم تولید آستانه (فروش)، اگر شرکتی محصولاتی کمتر از حد آستانه فروش بفروشد، متحمل ضرر می شود، اگر بیشتر باشد، سود می برد.

روش معادلهبر اساس استفاده از یک فرمول برای محاسبه نقطه سربه سر

Qpcs = هزینه های ثابت / (قیمت هر واحد تولید – هزینه های متغیر برای هر واحد تولید)

y =a + bx

الف- هزینه های ثابت ب- هزینه های متغیر در هر واحد تولید، x- حجم تولید یا فروش در یک نقطه بحرانی.

آستانه سودآوری- این چنین درآمد فروش است که شرکت هیچ ضرری ندارد، اما هنوز سودی به دست نیاورده است. در چنین شرایطی، درآمد فروش پس از بازیابی هزینه های متغیر برای بازیابی هزینه های ثابت کافی است.

آستانه سودآوری = هزینه های ثابت / نسبت حاشیه مشارکت

Coef. حاشیه سهم = (حجم فروش – هزینه های متغیر) / حجم فروش

مطلوب است که درآمد نهایی نه تنها هزینه های ثابت را پوشش دهد، بلکه به عنوان منبع سود عملیاتی نیز عمل کند.

حاشیه قدرت مالی - مازاد درآمد واقعی فروش بیش از آستانه سودآوری:

حاشیه قدرت مالی = ((درآمد فروش برنامه ریزی شده – درآمد فروش آستانه) / درآمد فروش برنامه ریزی شده) ´ 100%

قدرت اهرم عملیاتی نشان می دهد که اگر درآمد فروش یک درصد تغییر کند، چند برابر سود تغییر خواهد کرد.

نقطه سربه سر (آستانه سودآوری)- این درآمد (یا مقدار محصولات) است که پوشش کامل تمام هزینه های متغیر و نیمه ثابت را تضمین می کند. سود صفر. هر گونه تغییر در درآمد در این مرحله منجر به سود یا زیان می شود.

آستانه سودآوریرا می توان هم به صورت گرافیکی و هم به صورت تحلیلی تعیین کرد: درآمد = هزینه های متغیر + هزینه های ثابت + سود

با استفاده از روش گرافیکی، نقطه سربه سر (آستانه سودآوری) به صورت زیر بدست می آید:

1. مقدار هزینه های ثابت را در محور Y پیدا کنید و خط هزینه های ثابت را روی نمودار رسم کنید، که برای آن یک خط مستقیم موازی با محور X رسم می کنیم.

2. نقطه ای را در محور X انتخاب کنید، یعنی. هر مقدار از حجم فروش، ما ارزش کل هزینه ها (ثابت و متغیر) را برای این حجم محاسبه می کنیم. ما یک خط مستقیم بر روی نمودار مربوط به این مقدار می سازیم.

3. دوباره هر مقدار از حجم فروش را در محور X انتخاب می کنیم و برای آن مقدار درآمد فروش را پیدا می کنیم. ما یک خط مستقیم مربوط به این مقدار می سازیم.

شکستن حتیدر نمودار - این نقطه تلاقی خطوط مستقیم است که با توجه به ارزش کل هزینه ها و درآمد ناخالص ساخته شده است (شکل 1). در نقطه سربه سر، درآمد دریافت شده توسط شرکت برابر با کل هزینه های آن است، در حالی که سود صفر است. مقدار سود یا زیان در سایه است. اگر شرکتی محصولات کمتر از حد آستانه فروش را بفروشد، در صورت فروش بیشتر، سود می برد.

شکل 1. تعریف گرافیکینقطه سربه سر (آستانه سودآوری)

آستانه سودآوری =هزینه های ثابت/نسبت حاشیه ناخالص

نسبت حاشیه ناخالصحاشیه ناخالص (مقدار پوشش هزینه های ثابت و ایجاد سود) به عنوان تفاوت بین درآمد و هزینه های متغیر تعریف می شود.

نسبت حاشیه ناخالص =حاشیه ناخالص / درآمد فروش

عامل بهای تمام شده تولید کالای فروخته شده =بهای تمام شده محصولات فروخته شده / درآمد فروش

نسبت هزینه های عمومی و اداری =میزان هزینه های عمومی و اداری / درآمد فروش

شما می توانید آستانه سودآوری را برای کل شرکت و گونه های منفردمحصولات یا خدمات

یک شرکت زمانی شروع به کسب سود می کند که درآمد واقعی از یک آستانه فراتر رود. هر چه این مازاد بیشتر باشد، حاشیه قدرت مالی بنگاه اقتصادی بیشتر و میزان سود بیشتر می شود.

حاشیه قدرت مالی. مازاد بر درآمد واقعی فروش بیش از آستانه سودآوری.

حاشیه قدرت مالی= درآمد شرکت - آستانه سودآوری.

قدرت تأثیر اهرم عملیاتی (نشان می دهد که اگر درآمد فروش یک درصد تغییر کند چند برابر سود تغییر می کند و به عنوان نسبت حاشیه ناخالص به سود تعریف می شود).

1. حاشیه ناخالص = درآمد فروش - هزینه های تولید متغیر.

2. نسبت حاشیه ناخالص = حاشیه ناخالص / درآمد فروش.

3. آستانه سودآوری (نقطه سربه سر) = مجموع هزینه های ثابت / نسبت حاشیه ناخالص.

4. حاشیه قدرت مالی:

الف) به روبل = درآمد فروش - آستانه سودآوری؛

ب) به عنوان درصدی از درآمد فروش = آستانه سودآوری به روبل / درآمد فروش.

5. سود = حاشیه قدرت مالی ´ نسبت حاشیه ناخالص.

6. اهرم عملیاتی = حاشیه ناخالص/سود.

هدف اصلی تحلیل عملیاتی یافتن مطلوب ترین رابطه بین هزینه های متغیر در واحد تولید و هزینه های ثابت است.

1. حاشیه ناخالص. یکی از وظایف اصلی مدیریت مالیحداکثر کردن حاشیه ناخالص است، زیرا منبع پوشش هزینه های ثابت است و میزان سود را تعیین می کند.

2. نسبت حاشیه ناخالص. در تحلیل عملیاتی فقط برای تعیین سطح سود پیش بینی شده استفاده می شود.

3. آستانه سودآوری (نقطه سربه سر)- وضعیتی که در آن شرکت فرعی متحمل زیان نمی شود، اما سودی هم ندارد. در عین حال، تعداد فروش های زیر نقطه سر به سر ضرر دارد، فروش بالاتر از نقطه سر به سر سود به همراه دارد. هرچه آستانه سودآوری بالاتر باشد، عبور از آن برای شرکت دشوارتر است. S/P با آستانه سودآوری پایین به راحتی می توانند با کاهش تقاضا برای محصولات و در نتیجه کاهش قیمت فروش کنار بیایند.

4. حاشیه قدرت مالیمازاد درآمد واقعی فروش بیش از آستانه سودآوری را نشان می دهد. هر چه این مقدار بزرگتر باشد، p/p از نظر مالی پایدارتر است.

5. این تکنیک فقط برای محاسبات پیش بینی (پیش بینی های کوتاه مدت و میان مدت) استفاده می شود.

آستانه سودآوری(نقطه سر به سر، نقطه بحرانی، حجم بحرانی تولید (فروش)) حجم فروش یک شرکت است که در آن درآمد فروش به طور کامل تمام هزینه های تولید و فروش محصولات را پوشش می دهد. برای تعیین این نکته، صرف نظر از روش مورد استفاده، ابتدا لازم است هزینه های پیش بینی شده بر آن تقسیم شود ثابت ها و متغیرها.

مزیت عملی تقسیم پیشنهادی هزینه ها به ثابت و متغیر (مقدار هزینه های مختلط را می توان نادیده گرفت یا به نسبت هزینه های ثابت و متغیر نسبت داد) به شرح زیر است:

اولا، می توان دقیقاً شرایط را برای توقف تولید یک شرکت تعیین کرد (اگر شرکت هزینه های متغیر متوسط ​​را جبران نکند، باید تولید را متوقف کند).

دوماحل مشکل حداکثر کردن سود و منطقی کردن پویایی آن برای پارامترهای داده شده شرکت به دلیل کاهش نسبی هزینه های خاص امکان پذیر است.

ثالثا، چنین تقسیم هزینه ها این امکان را فراهم می کند که حداقل حجم تولید و فروش محصولات را که در آن نقطه سربه سر کسب و کار به دست می آید (آستانه سودآوری) تعیین شود و نشان دهد که حجم تولید واقعی چقدر از این شاخص فراتر رفته است (شرکت حاشیه قدرت مالی).

آستانه سودآوریبه عنوان درآمد حاصل از فروش تعریف می شود که در آن شرکت دیگر زیان ندارد، اما سود دریافت نمی کند، یعنی منابع مالی حاصل از فروش پس از بازپرداخت هزینه های متغیر فقط برای پوشش هزینه های ثابت کافی است و سود صفر است.

نقطه سربه سر از نظر فیزیکیبرای تولید و فروش یک محصول خاص (TB) با نسبت تمام هزینه های ثابت برای تولید و فروش یک محصول خاص (Zpost) به تفاوت بین قیمت (درآمد) (P) و هزینه های متغیر در هر واحد تعیین می شود. محصول (Zud. per.):

نقطه سربه سر از نظر ارزشبه عنوان حاصلضرب حجم بحرانی تولید از نظر فیزیکی و قیمت یک واحد تولید تعریف می شود.

محاسبه آستانه سودآوری به طور گسترده ای هنگام برنامه ریزی سود و تعیین وضعیت مالی یک شرکت استفاده می شود. دو قانون مفید برای یک کارآفرین:

1. باید برای موقعیتی تلاش کرد که در آن درآمد از آستانه سودآوری فراتر رود و کالاهایی بیش از ارزش آستانه تولید کرد. در عین حال، سود شرکت افزایش خواهد یافت.

2. باید به خاطر داشت که هر چه تولید به آستانه سودآوری نزدیکتر باشد، تأثیر اهرم تولید بیشتر می شود و بالعکس. این بدان معنی است که حد معینی برای فراتر رفتن از آستانه سودآوری وجود دارد که ناگزیر باید با جهش در هزینه های ثابت (وسایل کار جدید، مکان های جدید، افزایش هزینه های مدیریت شرکت) همراه شود.

شرکت باید الزاماً از آستانه سودآوری عبور کند و در نظر داشته باشد که پس از دوره افزایش توده سود، ناگزیر دوره ای فرا می رسد که برای ادامه تولید (افزایش تولید) صرفاً لازم است که به شدت افزایش هزینه های ثابت که به ناچار منجر به کاهش سود دریافتی در کوتاه مدت می شود.

گرفتن راه حل خاصدر مورد حجم تولید، کارآفرین باید این نتایج را در نظر بگیرد.

حاشیه قدرت مالینشان می دهد که چقدر می توان فروش (تولید) محصولات را بدون متحمل شدن زیان کاهش داد. مازاد تولید واقعی بیش از آستانه سودآوری حاشیه قدرت مالی شرکت است:

حاشیه قدرت مالی= درآمد - آستانه سودآوری

حاشیه قدرت مالی یک شرکت مهم ترین شاخص درجه است ثبات مالی. محاسبه این شاخص به ما امکان می دهد تا احتمال کاهش اضافی درآمد حاصل از فروش محصول را در نقطه سربه سر ارزیابی کنیم.

در عمل سه حالت ممکن است که تأثیرات متفاوتی بر میزان سود و حاشیه قدرت مالی بنگاه بگذارد: 1) حجم فروش با حجم تولید منطبق باشد. 2) حجم فروش کمتر از حجم تولید است. 3) حجم فروش بیشتر از حجم تولید است.

هم سود و هم حاشیه قدرت مالی به دست آمده با مازاد محصولات تولید شده کمتر از زمانی است که حجم فروش با حجم تولید مطابقت دارد. بنابراین، شرکتی که علاقه مند به افزایش ثبات مالی و نتایج مالی خود است، باید کنترل بر برنامه ریزی حجم تولید را تقویت کند. در بیشتر موارد، افزایش موجودی یک شرکت نشان دهنده مازاد تولید است. مازاد آن به طور مستقیم با افزایش موجودی ها از نظر محصولات نهایی و به طور غیرمستقیم با افزایش موجودی مواد اولیه و مواد اولیه مشخص می شود، زیرا شرکت از قبل هنگام خرید آنها هزینه هایی را برای آنها متحمل می شود. افزایش شدید موجودی ها ممکن است نشان دهنده افزایش تولید در آینده نزدیک باشد که باید توجیه اقتصادی دقیقی نیز داشته باشد.

بنابراین، اگر افزایش در ذخایر یک شرکت در دوره گزارشگری شناسایی شود، می توان در مورد تأثیر آن بر ارزش نتیجه مالی و سطح ثبات مالی نتیجه گیری کرد. بنابراین، به منظور اندازه گیری قابل اعتماد اندازه حاشیه ایمنی مالی، لازم است شاخص درآمد فروش را با میزان افزایش موجودی شرکت برای دوره گزارش تنظیم کنیم.

در آخرین نسخه رابطه - با حجم فروش بیشتر از حجم محصولات تولیدی - سود و حاشیه قدرت مالی بیشتر از ساخت استاندارد است. با این حال، واقعیت فروش محصولاتی که هنوز تولید نشده اند، یعنی در حال حاضر وجود ندارد (به عنوان مثال، با پیش پرداخت برای دسته بزرگی از کالاهایی که نمی توانند برای دوره گزارش جاری تولید شوند)، تحمیل می کند. تعهدات اضافی برای شرکت که باید در آینده انجام شود. وجود دارد عامل داخلی، که باعث کاهش ارزش واقعی حاشیه ایمنی مالی می شود بی ثباتی مالی پنهان. نشانه این که یک شرکت دارای بی ثباتی مالی پنهان است، تغییر شدید در حجم موجودی ها است.

بنابراین، برای اندازه گیری حاشیه امنیت مالیشرکت ها باید مراحل زیر را انجام دهند:

1) محاسبه حاشیه ایمنی مالی؛

2) تجزیه و تحلیل تأثیر تفاوت بین حجم فروش و حجم تولید از طریق اصلاح حاشیه ایمنی مالی با در نظر گرفتن افزایش موجودی شرکت.

3) محاسبه افزایش بهینه در حجم فروش و محدود کننده حاشیه ایمنی مالی.

حاشیه قدرت مالی محاسبه شده و تعدیل شده یک شاخص جامع مهم از ثبات مالی شرکت است که باید هنگام پیش بینی و اطمینان از ثبات مالی جامع شرکت مورد استفاده قرار گیرد.

فعالیت کارآفرینی همیشه وظیفه اصلی کسب سود را برای خود تعیین می کند. وگرنه منطقی نیست

یکی از عوامل موثر بر سود است انجام یک وضعیت مالی و اقتصادی مؤثر، صحیح و به موقع شرکتو کارایی استفاده از منابع آن.

شاخص های کلیدی عملکرد کسب و کار

هنگام انجام تجزیه و تحلیل مالی و اقتصادی هر شرکت، ابتدا باید محاسبه شود تعدادی شاخص استاندارد.

این موارد عبارتند از:

• سودآوریمعین فعالیت کارآفرینیتحت شرایط خاص؛
• دوره بازپرداختسرمایه سرمایه گذاری شده؛
• شکستن حتییا آستانه سودآوری فعالیت های مالی و اقتصادی سازمان.

آستانه سودآوری

تعیین آستانه سودآوری برای آینده بسیار مهم است کار کارآمدسازمان ها شاخص آستانه سودآوری نشان می دهد چه مقدار از یک محصول نیاز به تولید و فروش داردو چه تعداد خدمات باید ارائه شود تا تمام هزینه ها پوشش داده شود.

یعنی این حجم کالا یا خدماتی است که در آن سود (زیان) برابر با صفر است.

چرا این شاخص مورد نیاز است، چه چیزی را اندازه گیری می کند؟

شاخص آستانه سودآوری باید از دیدگاه های مختلف محاسبه شود:

• این شاخص وضعیت سازمان را مشخص می کندزمانی که سودی به دست نمی آورد، اما همچنان سرپا باقی می ماند؛
• با دانستن این شاخص، می توانید تعیین کنید، با عبور از چه مانعی که شرکت سود بیشتر و بیشتری به همراه خواهد داشت یا زیان می کند.

فرمول محاسبه آستانه سودآوری

آستانه سودآوری هر سازمانی به دو صورت قابل محاسبه است:

1. در از نظر پولی

Pr= (درآمد * هزینه های ثابت) / (درآمد – هزینه های متغیر)

1. در نوع

Pr = هزینه های ثابت / (هزینه یک واحد کالا (خدمات) - میانگین هزینه های متغیر برای هر واحد کالا (خدمات))

تعیین آستانه سودآوری به صورت گرافیکی

همچنین می توانید شاخص آستانه سودآوری را تعیین کنید و نتایج به دست آمده را به صورت گرافیکی تجزیه و تحلیل کنید. این روش این امکان را به وجود می آورد که به وضوح ببینیم کارایی کسب و کار در چه شرایطی افزایش می یابد و در چه شرایطی کاهش می یابد.

برای ساخت یک نمودار به موارد زیر نیاز دارید::

• محاسبه شاخص آستانه سودآوری ضروری استبرای چندین حجم فروش و علامت گذاری تمام نقاط در نمودار.
• باید از میان نقاط به دست آمده یک خط مستقیم بکشیدیا منحنی اتصال آنها.

نمونه ای از رسم نمودار را می توان در http://finzz.ru/porog-rent-formula-primer مشاهده کرد.

محاسبه آستانه سودآوری در اکسل

محاسبه چنین شاخصی راحت است آستانه سودآوری در اکسل

برای انجام این کار باید موارد زیر را انجام دهید:

• حجم های مختلف تولید یا فروش را در یک ستون بنویسید.
• در ستون دیگر هزینه های ثابت مربوط به هر حجم است.
• در ستون سوم هزینه های متغیر مربوط به هر جلد است.
• شما باید هزینه یک واحد محصول یا خدمات را در یک سلول جداگانه وارد کنید.
• آخرین ستون شامل فرمول محاسبه آستانه سودآوری است.

شاخص های اصلی سودآوری عبارتند از:

• شاخص عملکرد دارایی های تولیدی؛
• شاخص سودآوری کالاها و خدمات؛
• اثربخشی سرمایه گذاری های مالی در فعالیت های تجاری اصلی سازمان؛

تحلیل حساسیت و سودآوری

هنگام محاسبه آستانه سودآوری، ارزیابی تأثیر تغییر پارامترهای اولیه بر نتیجه نهایی مهم است. این نوع تحلیل نامیده می شود تجزیه و تحلیل حساسیت و سودآوری.

نتیجه نهایی بر اساس حاشیه سود و شاخص NVP سازمان است.

شاخص های مالی

کم اهمیت نیست تعریف و سایر شاخص های مالیکه از جمله عبارتند از:

• نقطه سربه سر (آستانه سودآوری از نظر پولی، اغلب به صورت گرافیکی نشان داده می شود).
• قدرت مالی؛
• اهرم عملیاتی؛

شکستن حتی

نقطه سربه سر به وضوح نشان می دهد، یعنی به صورت گرافیکی، شرکت در چه حجمی از محصولات فروخته شده (خدمات ارائه شده) سود نمی برد، اما ضرر هم نخواهد داشت.

در واقع، نقطه سربه سر مترادف با آستانه سودآوری است.

فرمول نقطه سربه سر

می توانید از محاسبات زیر استفاده کنید:

نقطه سربه سر = (درآمد * هزینه های ثابت) / (درآمد - هزینه های متغیر)

نمودار سربه سر

نمودار سربه سر به طور مشابه با نمایش گرافیکی آستانه سودآوری ساخته شده است.

حاشیه قدرت مالی

محاسبه نقطه سر به سر منجر به تعیین دو شاخص مهم دیگر برای تحلیل فعالیت های مالی و اقتصادی سازمان می شود. یکی از آنها است حاشیه امنیت مالی.

درصد حجم واقعی تولید و فروش را به حجمی که در آن سود (زیان) صفر است نشان می دهد.

هر چه درصد به دست آمده از این نسبت بیشتر باشد، بنگاه قوی تری در نظر گرفته می شود.

اهرم عملیاتی

یکی دیگر از شاخص های حاصل از تعیین نقطه سربه سر، اهرم عملیاتی نام دارد. با تعیین واکنش تغییرات سود بسته به تغییرات درآمد مشخص می شود.

فرمول ها

اهرم عملیاتی (قیمت) = درآمد حاصل از فروش برای یک دوره معین / سود دریافتی از کل فروش برای همان دوره

اهرم عملیاتی (طبیعی) = (درآمد - هزینه های متغیر) / سود

روش ارزش فعلی خالص

NPV یا روش ارزش فعلی خالص به معنای ارزیابی یک فعالیت تجاری از نظر جریان نقدی تنزیل شده است.

برای انجام چنین تحلیلی لازم است پیدا شود مجموع جریان های نقدی ورودی و خروجیمربوط به یک پروژه سرمایه گذاری خاص

فرمول محاسبه NPV

NPV = ∑ (NCFi)/(1+r) - Inv، کجا

NCFI - جریان مالی برای دوره i

r - نرخ تنزیل

Inv - سرمایه گذاری اولیه مالی

محاسبه تخفیف

تنزیل به معنای یافتن ارزش جریان های مالی است که یک شرکت باید در آینده دریافت کند.

برای انجام این کار، باید مقادیر فرضی زیر را بدانید:

• درآمد؛
• سرمایه گذاری ها؛
• هزینه ها؛
• نرخ تنزیل؛
• ارزش باقیمانده اموال سازمان؛

نرخ تخفیف

نرخ تنزیل بر اساس نرخ بازده سرمایه گذاری های مالی مورد نیاز سرمایه گذاران تعیین می شود.

دوره بازپرداخت پروژه

به دیگران شاخص مهمبرای سرمایه گذاران، هنگام تعیین اثربخشی یک پروژه سرمایه گذاری، دوره بازپرداخت آن مهم است. این شاخص نشان می دهد که چقدر زمان باید صرف شود تا درآمد بتواند تمام هزینه ها را همراه با سرمایه گذاری ها پوشش دهد.

دوره بازپرداخت با تخفیف

کاربردی ترین شاخص برای تعیین بازده پروژه، شاخص بازپرداخت تخفیف دار است. این شاخص دقیقاً زمانی را تعیین می کند که طی آن می توان پول سرمایه گذاری شده در "کسب و کار" را با هزینه خالص جریان مالی با در نظر گرفتن نرخ تنزیل بازگرداند.

نرخ بازده داخلی

وقتی خالص ارزش فعلی صفر باشد، نرخ بهره را نرخ بازده داخلی می نامند. این یکی دیگر از شاخص های مشخص کننده سودآوری پروژه های سرمایه گذاری سازمان است.

نسبت پوشش

با تعیین نسبت دارایی های جاری به بدهی های کوتاه مدت، می توانید شاخصی را که نسبت پوشش را تعیین می کند محاسبه کنید.

این نشان دهنده توانایی سازمان در پرداخت تعهدات مالی جاری به سایر واحدهای تجاری از محل سرمایه در گردش است.

رزومه

برای انجام یک تحلیل مالی و اقتصادی موثر، محاسبه شاخص های زیر ضروری است:

• آستانه سودآوری شرکتدر حجم های مختلف تولید؛
• محاسبه نقطه سربه سر؛
• تاب آوری شرکتشاخصی از قدرت مالی و اهرم عملیاتی را نشان می دهد.
• برای تعیین اثربخشیهر پروژه های سرمایه گذاریلازم است ابتدا نرخ تنزیل، نرخ بازده داخلی و دوره بازپرداخت تخفیف محاسبه شود.
• برای تحلیل بصری بیشترآستانه سوددهی باید در اکسل محاسبه شود یا به صورت گرافیکی نمایش داده شود.

تعریف

این نشان دهنده درآمد شرکت (حجم محصولات فروخته شده یا تولید شده) است که پوشش کامل هزینه های ثابت و متغیر را برای اجرای این تولید تضمین می کند. در این صورت سود صفر خواهد بود. آستانه سودآوری اغلب به عنوان نقطه سربه سر، آستانه بحرانی فروش (فروش) نامیده می شود.

فرمول آستانه سودآوری از اهمیت زیادی در عملکرد مؤثر یک شرکت برخوردار است. آستانه سودآوری حجم کالاها یا خدماتی است که در آن سود شرکت صفر است و متحمل زیان نمی شود.

شاخص آستانه سودآوری از موقعیت های مختلف محاسبه می شود:

• منعکس کننده وضعیت شرکتی است که در آن سود نمی کند، اما می تواند کار کند.
• سدی را تعیین می کند که با عبور از آن شرکت شروع به سود یا زیان می کند.

فرمول آستانه سودآوری

هر شرکتی می تواند آستانه سودآوری را از دو طریق تعیین کند:

• از نظر پولی (به عنوان مثال، به روبل)،
• از نظر فیزیکی (در قطعه).

فرمول آستانه سودآوری در پولیعبارت به این شکل است:

در اینجا روابط عمومی آستانه سودآوری است،

Vyr - مقدار درآمد،

Zpost – مقدار هزینه های ثابت،

Zper - مجموع هزینه های متغیر.

از نظر فیزیکی، فرمول آستانه سودآوری به صورت زیر است:

PR = پست W / (C - NW)

در اینجا C قیمت هر واحد تولید است،

SZper – میانگین هزینه های متغیر برای تولید هر واحد تولید.

تعیین گرافیکی آستانه سودآوری

اغلب، همراه با آستانه سودآوری، از یک روش گرافیکی برای تعیین آن استفاده می شود. تصویر گرافیکیبه شما امکان می دهد وضعیت رشد کارایی کسب و کار یا کاهش آن را به وضوح نشان دهید.

برای ساخت یک نمودار باید موارد زیر را انجام دهید:

• محاسبه آستانه سودآوری برای چندین حجم فروش (تولید)،
• تمام نقاط نمودار را علامت گذاری کنید و آنها را به یک منحنی متحد متصل کنید.

ارزش آستانه سودآوری

فرمول آستانه سودآوری اغلب برای پیش بینی سود و وضعیت مالی یک شرکت استفاده می شود.

هر کارآفرین باید برای دستیابی به موقعیتی تلاش کند که درآمد از آستانه سودآوری فراتر رود، در حالی که از نظر فیزیکی، مقدار کالاهای تولید شده باید از ارزش آستانه فراتر رود. در صورت تحقق این شرایط، شرکت می تواند شروع به افزایش سود کند.

توجه به این نکته ضروری است که با نزدیک شدن تولید به آستانه سودآوری، قدرت اهرم تولید افزایش می یابد و بالعکس. این بدان معنی است که یک محدودیت مشخص برای عبور از آستانه سودآوری وجود دارد که مطمئناً با افزایش شدید هزینه های ثابت (خرید ابزار جدید نیروی کار، محل جدید، افزایش هزینه های مدیریت) به دنبال خواهد داشت.

هر بنگاه جدید الزاماً باید از آستانه سودآوری عبور کند، با در نظر گرفتن اینکه به دنبال افزایش میزان سود، دوره ای از نیاز به افزایش شدید هزینه های ثابت ناگزیر فرا خواهد رسید. این امر منجر به کاهش سود دریافتی در کوتاه مدت خواهد شد.

نمونه هایی از حل مسئله

مثال 1

آستانه سودآوری با تعداد محصولات فروخته شده مشخص می شود که درآمد حاصل از آن مطابقت دارد کل هزینه هاشرکت ها به عبارت دیگر، این حجم فروش است که شرکت هنوز در آن سود نمی کند، اما دیگر متحمل ضرر نمی شود.

با توجه به درآمدهای حاصل از فروش، شرکت قادر به جبران هزینه های متغیر و همچنین هزینه های ثابت می باشد. با وجود اینکه شرکت سودی نخواهد داشت، باز هم درآمد حاشیه ای دریافت خواهد کرد که تفاوت بین درآمد و هزینه های متغیر است.

خوانندگان عزیز! مقاله در مورد صحبت می کند روش های استانداردراه حل هایی برای مسائل حقوقی، اما هر مورد فردی است. اگر می خواهید بدانید چگونه دقیقا مشکلت رو حل کن- تماس با مشاور:

سریع است و به صورت رایگان!

دسته متغیرها شامل آن دسته از هزینه هایی است که مستقیماً با تولید (هزینه مواد اولیه، دستمزد قطعه کار و ...) مرتبط بوده و مستقیماً به فعالیت های تولیدی وابسته هستند. هزینه های ثابت با نیاز واقعی به سازماندهی تولید، اجاره محل و تجهیزات، پرداخت تعیین می شود آب و برقو به هیچ وجه به حجم محصولات تولیدی وابسته نیستند.

نکات برجسته

با تصور اینکه یک شرکت تازه شروع به فعالیت می کند، می توان به راحتی آستانه سودآوری را درک کرد. برای مدتی، فقط برای بازپرداخت وجوه سرمایه گذاری شده قبلی کار خواهد کرد و لحظه ای که موفق می شود، اما در عین حال هیچ سود واقعی نخواهد داشت، دقیقاً همان چیزی است که آستانه سودآوری نامیده می شود.

تعیین این لحظه برای موارد زیر ضروری است:

• شناسایی شرایط زمانی که یک شرکت نمی تواند میانگین هزینه های متغیر را جبران کند و توصیه می شود فعالیت های خود را خاتمه دهد.
• حل مشکل کسب حداکثر سود و توزیع منطقی تر منابع و همچنین بهینه سازی هزینه های خاص.
• توانایی محاسبه حداقل حجم تولید و فروش بعدی کالاهایی که در آن کسب و کار به سطح سربه سر می رسد.

عوامل مهم

ارزش سودآوری به عوامل مختلفی بستگی دارد، به ویژه به قیمتی که محصولات در آن فروخته می شوند و همچنین به سطح هزینه های ثابت و متغیر. تغییرات در این عوامل به طور مستقیم بر آستانه سودآوری تأثیر می گذارد. نقطه سربه سر تنها پس از تقسیم هزینه ها به ثابت و متغیر محاسبه می شود.

ثابت ها در یک دوره معین تغییر نمی کنند یا اندکی تغییر نمی کنند:

• حقوق و دستمزد
• هزینه های مدیریتی و اداری؛
• قبوض آب و برق

ویژگی هزینه های ثابت این است که کاهش آنها دشوار است حتی اگر حجم تولید خود کاهش یابد، برخلاف متغیرهایی که به طور مستقیم با کمیت محصولات تولیدی متناسب هستند.

این موارد عبارتند از:

• هزینه های خرید مواد اولیه و مواد؛
• هزینه های حمل و نقل؛
• دستمزد کارگران در حرفه های تولیدی؛
• پرداخت برای منابع انرژی مصرف شده؛
• هزینه های طرح کمیسیون معاملات.

فرمول کلاسیک

برای تعیین آستانه سودآوری می توان از شرایط فیزیکی یا پولی استفاده کرد. در حالت اول، این با نسبت مجموع هزینه های ثابت شرکت متحمل شده در طول دوره برنامه ریزی به تفاوت بین بهای تمام شده یک واحد تولید و مجموع هزینه های متغیر تولید آن تعیین می شود.

فرمول محاسبه در در این موردبعدی: TBpcs. = هزینه های ثابت/(قیمت یک واحد محصول - مجموع هزینه های متغیر برای هر واحد محصول). مقدار حاصل حداقل محصولی را نشان می دهد که باید در طول دوره برنامه ریزی تولید و فروخته شود تا به سطح سربه سر برسد.

با توجه به این واقعیت که در بیشتر موارد شرکت در ساخت نه یک، بلکه چندین شرکت مشغول است انواع مختلفپس از آن برای تعیین آستانه سودآوری بهتر است از رویکرد متفاوتی بر اساس حجم کل فروش بر حسب پولی استفاده شود.

در این حالت، این شاخص نسبت محصول از مقدار هزینه های ثابت حاصل از عواید دریافتی از فروش را به تفاوت بین درآمد حاصل از فروش و بهای تمام شده محصولات فروخته شده بیان می کند.

فرمول در این مورد به شرح زیر است:

Тbrub = هزینه های ثابت x درآمد فروش/(درآمد فروش - هزینه های متغیر).

شاخص های اصلی

شاخص ترین شاخص هایی که به ما امکان تجزیه و تحلیل وضعیت مالی شرکت را می دهد، نسبت های زیر است:

جذابیت یک شرکت در درجه اول با سطح سودآوری آن تعیین می شود، زیرا حداکثر پرداخت سودی را که شرکت می تواند بپردازد را نشان می دهد.

قوانین برای محاسبه آستانه سودآوری

برای هر شرکت، محاسبه آستانه سودآوری از نقطه نظر کسب بیشتر اهمیت زیادی دارد. اطلاعات کاملدر مورد او وضعیت مالیو توانایی برنامه ریزی سود بالقوه. در این مورد، شما باید با قوانین خاصی هدایت شوید.

به ویژه، از آنجایی که این معیار منعکس کننده فروش هایی است که شرکت هنوز سودی به دست نمی آورد، منطقی است که موقعیتی را هدف قرار دهیم که درآمد تولید شده از آستانه سودآوری فراتر رود.

دومین قانون که مدیریت کسب و کار باید به خاطر بسپارد این است که با نزدیک شدن به نقطه سر به سر، قدرت اهرم تولید افزایش می یابد. از این نتیجه می شود که با رسیدن به سطح معینی از آستانه سودآوری، یک امر اجتناب ناپذیر افزایش شدیدهزینه های ثابت

شرکت مطمئناً باید بر آستانه سر به سر فائق آید، در غیر این صورت وجود آن فایده ای نخواهد داشت. در عین حال، درک این نکته مهم است که در برخی مواقع ادامه تولید بدون افزایش هزینه های ثابت غیرممکن خواهد شد که به نوبه خود منجر به کاهش سود در کوتاه مدت خواهد شد.

تفاوت های ظریف دیگر

دستورالعمل های دقیق

مشکل یافتن آستانه سودآوری را می توان به صورت تحلیلی یا گرافیکی حل کرد. تحلیلی به معنای محاسبه این شاخص با استفاده از فرمول است: آستانه سودآوری - هزینه های ثابت / نسبت حاشیه ناخالص.

به نوبه خود، حاشیه ناخالص با کم کردن مقدار هزینه های متغیر از مقدار درآمد محاسبه می شود و برای تعیین ضریب آن باید میزان حاشیه ناخالص را بر میزان درآمد تقسیم کرد.

همچنین می توانید از یک فرمول واحد برای محاسبه آستانه سودآوری به عنوان حاصلضرب هزینه های ثابت با مقدار درآمد (کمتر هزینه های متغیر) استفاده کنید.

برای یافتن نقطه سر به سر با استفاده از روش گرافیکی، ابتدا باید خود نمودار را رسم کنید. پس از این، مقادیر هزینه های ثابت باید در محور Y تنظیم شوند. با رسم خطی موازی با محور X، باید هزینه های ثابت را روی آن علامت گذاری کنید. در خود محور X نقطه حجم فروش تعیین می شود که مجموع هزینه های دائمی و متغیر برای آن محاسبه می شود. یک خط مستقیم با استفاده از مقادیر تنظیم شده رسم می شود.

در محور X، هر نقطه دیگری در حجم فروش مشخص شده و میزان درآمد برای این مقدار مشخص می شود. بر اساس مقادیر به دست آمده، یک خط مستقیم نیز ساخته می شود.

نقطه بحرانی (یا نقطه سر به سر) در این نمودار، نقطه ای است که در تقاطع دو خط مستقیم بالا تشکیل شده است. با یک نمودار درست ساخته شده می توانید به راحتی هزینه ها را با درآمد حاصل از فروش محصولات مقایسه کنید.

حاشیه قدرت مالی شاخصی است که نشان می دهد تا چه حد می توان کاهش تولید و فروش محصولات را بدون ضرر برای شرکت مجاز دانست. مفهوم حاشیه ایمنی مالی شامل کل حجم تولید واقعی است که پس از نقطه سربه سر اتفاق می افتد. با کم کردن مقدار آستانه سودآوری از مقدار درآمد محاسبه می شود.

این شاخص از نقطه نظر ارزیابی میزان ثبات مالی یک شرکت بسیار مهم است. محاسبه آن امکان ارزیابی اینکه آیا کاهش اضافی در درآمد در نقطه سربه سر قابل قبول است یا خیر.

ماهیت اثر اهرم عملیاتی این است که با هر تغییری در درآمد دریافتی از فروش محصولات، سود همیشه به میزان بیشتری تغییر می کند.

اهرم عملیاتی به این دلیل عمل می کند که هزینه های ثابت و نیمه متغیر مشروط به طور نامتناسبی بر نتیجه مالیدر صورت تغییر در حجم محصولات تولید شده و فروخته شده. اثر اهرم قوی تر است، سهم بیشتر در هزینه تولید هزینه های طبقه نیمه ثابت است.

نیرویی که اهرم عملیاتی با آن کار می کند را می توان با تقسیم سود نهایی بر سود دریافتی از فروش محاسبه کرد. برای محاسبه آن، باید تفاوت بین درآمد حاصل از فروش کالا و میزان هزینه های انجام شده برای کل حجم تولید را بیابید.

شما می توانید ارزش سود حاصل از فروش را با کم کردن کل وجوه (ثابت و متغیر) که برای کل تولید صرف شده است، از مقدار درآمد دریافت کنید.

هرچه شاخص قدرت مالی شرکت بیشتر باشد، ثبات بیشتری دارد نقطه مالیدید آن است. هدف هر مدیریت شرکت افزایش شکاف بین آستانه سودآوری و درآمد دریافتی است.

به صورت گرافیکی یا از طریق اکسل

نمونه ای از محاسبه از طریق اکسل در زیر ارائه شده است:

• ابتدا هزینه های ثابت و متغیر و همچنین بهای تمام شده یک واحد کالا در سلول های مربوطه ثبت می شود.
• بر اساس آنها، تغییرات در سود و هزینه ها بسته به حجم کالاهای فروخته شده محاسبه می شود.
• هزینه های دائمی بدون توجه به حجم تولید بدون تغییر باقی می مانند، اما مقدار متغیرها متناسب با تولید افزایش می یابد.

یکی دیگر از راه های بسیار محبوب، ساده و بصری برای یافتن نقطه سربه سر، استفاده از نمودار است. آستانه سودآوری در محلی است که خط درآمد با خط بهای تمام شده شرکت تلاقی می کند یا شاخص سود خالص برابر با صفر است.

چگونه می توانید کاهش دهید

از روش های موثر، که امکان دستیابی به کاهش سطح عبور از آستانه سودآوری را فراهم می کند ، فقط باید به افزایش درآمد حاشیه ای مربوط به هزینه های دائمی در حجم فروش بحرانی اشاره کرد.

این مستلزم:

• افزایش حجم محصولات فروخته شده؛
• افزایش بهای تمام شده یک واحد کالا، ضمن اطمینان از رعایت محدودیت های تقاضای موثر؛
• کاهش هزینه های متغیر - حقوق، اجاره و قبوض آب و برق؛
• کاهش هزینه های دائمی که ارزش آستانه سودآوری را افزایش می دهد و ریسک فعالیت های شرکت را منعکس می کند.

درخواست ها و تماس ها 24/7 و 7 روز هفته پذیرفته می شود.